El pasado martes, 27 de febrero, Rafel Juan y Seva, consejero delegado de Wealth Solutions, participó en la Puntilla, un espacio de asesoramiento financiero de Radio Intereconomía y conducido por Susana Criado.
En la entrevista, Rafael habló de la inclusión en el test de idoneidad de preguntas relacionadas con ESG, de la disminución de las operaciones de concentración en el sector y de si el incremento regulatorio incide en una mayor protección del inversor.
De este espacio de algo más de cinco minutos de duración, os dejamos algunos de los principales bullet points:
“ Las personas que tienen interés por sostenibilidad y esos temas, lo tienen. El hecho de que se incluyan estas preguntas hace que los clientes pidan más información, pero es cierto que la dificultad de encontrar instrumentos adecuados para invertir y, en otros casos, el encarecimiento que suponía en construcción de carteras ha generado una reacción de frialdad ante esos temas»
«Los temas de ESG están para quedarse, es una ola que vamos a ver crecer, pero no veo mucho interés adicional de los clientes»
«La regulación y la mayor supervisión es un elemento positivo para mercados, pero en aspectos finales y prácticos, tengo dudas de que ese mayor incremento de regulación termine siendo un tema más administrativo que práctico»
«Para las entidades reguladas, todo esto supone un aumento de coste importante. De momento, creo que los inversores finales no tienen la sensación de sentirse más protegidos»
«Los inversores finales están firmando cosas que les protegen de cara a la galería, pero en la práctica no tiene tanto efecto para sus inversiones»
«Estos costes que tenemos que soportar los actores de este ecosistema nos empuja a buscar alianzas para ganar tamaño, y eso es un hecho»
«Hay un incremento de costes en dos sectores: incremento regulatorio, que te obliga a tener estructuras mayores; y las necesidades de inversiones en tecnología, para mayor desarrollo de negocio y para controlar temas regulatorios que tenemos que implementar»
«Aquellas entidades que no tienen un tamaño crítico, y tienen dificultades de crecimiento, tienen que buscar alianzas»
«Hemos vivido una época con mucho movimiento de mercado, sobre todo en operaciones grandes, pero en el futuro veremos entidades de menor tamaño que buscarán alguna manera de eficientar la estructura necesaria para prestar servicios de inversión»
«Hay que tener estructuras internas eficientes, que sean escalables, y evitar la necesidad de ocupar tiempo y recursos a la parte administrativa y regulatoria que te impida el crecimiento comercial, que es el problema que tienen la mayoría de structuras pequeñas»
Aquí puedes escuchar la Puntilla al completo
Rafael Juan y Seva, consejero delegado de Wealth Solutions
